Сильні економічні дані США та відсутність перспектив зниження ставок з боку ФРС призвели до зростання доходності 30-річних державних облігацій до рівня 4,87%, найвищого за останні два тижні. Також доходність 10-річних облігацій підросла, що підкреслює загальне покращення оцінки стабільності американської економіки на тлі світової невизначеності.

Зростання прибутковості облігацій паралельно зі зниженням прибутковості коротших паперів свідчить про вирівнювання або навіть інверсію кривої прибутковості. В історичному контексті це часто розглядається як передвісник економічного сповільнення або рецесії. Однак наразі ринок демонструє оптимізм через сильний ринок праці та стабільні виробничі показники.

Трейдери починають закладати у свої стратегії більш тривалі періоди підвищених ставок. Очікування різкого зниження ставок ФРС в 2025 році значно скоротилися. Якщо ще кілька місяців тому ринок очікував зниження ставок на 107 базисних пунктів до кінця року, то зараз ці прогнози знижені до 75 базисних пунктів.

Це впливає на загальну вартість позикового капіталу, на ціну кредитування для бізнесу та населення, а також створює нову структуру ризиків для інвесторів. Для фінансових ринків, включаючи криптовалютний сектор, це означає можливість довших періодів сильної конкуренції між активами з фіксованим доходом і ризиковими інструментами.

Особливу увагу слід приділити руху великих фондів, які можуть почати переводити частину капіталу з ризикових активів у більш консервативні інструменти. Такі процеси історично впливають на ліквідність криптовалютного ринку та можуть змінити характер його волатильності.

Як зміна ставок в США вплине на трейдинг і криптовалюти

Очікується, що ФРС на найближчому засіданні залишить ставки без змін, що ще більше зміцнить поточний тренд на ринку облігацій. Фінансові аналітики зазначають, що нові торговельні угоди можуть внести певні корективи в ситуацію, проте навряд чи змінять загальну траєкторію руху ставок до кінця року.

Дані про торговельний баланс США за березень, які повинні бути оприлюднені найближчим часом, також можуть вплинути на оцінки економічної активності. Якщо дефіцит товарів і послуг перевищить прогнози, це може посилити тиск на долар США та стимулювати зростання попиту на альтернативні активи, включаючи криптовалюти.

Більше новин та порад читайте у блозі CRYPTOLOGY KEY, наприклад, https://cryptology.school/blog/shho-take-p2p-torgivlia.

Для трейдерів криптовалют нинішня ситуація створює двозначний фон

З одного боку, зміцнення долара і зростання облігаційної доходності може відтягувати ліквідність із крипторинку.

З іншого боку, зростання геополітичних ризиків і побоювання щодо рецесії можуть стимулювати інтерес до Bitcoin як захисного активу.

Список практичних дій для трейдерів зараз виглядає так:

• Моніторити процентні ставки США та коментарі ФРС
• Регулярно відстежувати графіки прибутковості 10-річних і 30-річних облігацій
• Проводити порівняльний аналіз Bitcoin проти долара і золота
• Використовувати захисні механізми управління ризиками (стоп-лоси, хеджування)
• Бути готовими до короткострокових імпульсів як вгору, так і вниз

Також варто пам’ятати, що в історії ринку криптовалют були періоди, коли високі процентні ставки не заважали зростанню Bitcoin, особливо в умовах загальної недовіри до традиційних фінансових інструментів.

Навички оперативного реагування, комбінованого фундаментального і технічного аналізу є сьогодні критично важливими. Якщо ти хочеш грамотно працювати в умовах такої складної макроекономіки, приєднуйся до школи трейдингу CRYPTOLOGY KEY. Тут тебе навчать мислити як справжній трейдер і використовувати нестабільність на свою користь – https://cryptology.school/.